Andersen Group, оценена на 1,75 милиарда долара в IPO за консултантско отделяне на одитора на Enron

Andersen Group, данъчната и консултантска компания, учредена от ученици на рухналата счетоводна компания на Enron Arthur Andersen, е на път да направи своя пазарен дебют в сряда, откакто набра 176 милиона $ при в началото обществено предложение.

Andersen, която закупи правата върху името през 2014 година, оцени акциите си на 16 $ всяка във вторник, в горната част на диапазона, избран преди роудшоу за вложители, давайки на компанията изцяло разредена пазарна капитализация от към 1,75 милиарда $. Тя ще стартира да се търгува на Нюйоркската фондова борса в сряда под тикер ANDG.

Публичното й предложение е тест за апетита на вложителите към бизнеса с професионални услуги преди този момент, което може да бъде вълна от първоначални обществени предлагания на счетоводни компании през идващите години.

Компанията е учредена през 2002 година от данъчния сътрудник Марк Ворсац и към две дузини сътрудници от Артър Андерсен, в началото под името WTAS. Arthur Andersen се срина по-рано същата година след счетоводния скандал в Enron, нейният най-съществен клиент за одит.

След банкрута на компанията, Vorsatz си спомня: „ Казах на жена си, „ Може би мога да се върна в United Airlines и да натоваря чанти в самолетите. “

„ Тя сподели, че няма късмет. Преследвайте фантазията си и изградете нова компания “, спомня си той в писмо до бъдещи клиенти вложители.

Andresen има 2300 чиновници, предоставящи данъчни, консултантски и оценителски услуги в Съединени американски щати. Богатите фамилии съставляват малко над половината от бизнеса, съгласно проспекта на IPO.

Той имаше доходи от $668 милиона през първите девет месеца на 2025 година, което е с 13% повече по отношение на същия интервал на предходната година. Нетният приход падна с 55 % до 66 милиона $, защото изразходва пари и поправя заплащането на личния състав си в подготовка за IPO-то.

Листването ще разреши на Andersen да продължи придобивания, съгласно него, в това число посредством закупуване на компании в чужбина.

Глобалната мрежа на Andersen се състои от повече от 300 самостоятелни компании в 180 страни, които си сътрудничат в работата за интернационалните клиенти.

Vorsatz се надява да сътвори ниша на обществените пазари в Съединени американски щати, където е записана единствено една друга счетоводна компания, CBiz.

Компаниите за професионални услуги имат смесени резултати на фондовия пазар, защото вложителите може да не са сигурни по какъв начин да оценят бизнес, който разчита в огромна степен на персоналните взаимоотношения на старши сътрудници.

Но други счетоводни компании стартират да обмислят обществените пазари в Съединени американски щати след вълна от поглъщания от групи за дялово вложение, които ще се стремят да излязат от своите вложения през идващите години.